¿Alguna vez has oído la frase “el papel lo aguanta todo”? Bueno, en finanzas es similar.
Puedes mirar tu cuenta de resultados y ver que has tenido beneficios, sonreír, soñar con unas vacaciones… y luego abrir la cuenta bancaria y… sorpresa: ¡casi vacía!
Esto pasa porque beneficio y tesorería no son lo mismo.
– El beneficio es lo que queda cuando restas todos los gastos de todos los ingresos que has facturado, aunque aún no los hayas cobrado.
– La tesorería es el dinero real que tienes disponible ahora mismo para pagar sueldos, proveedores, impuestos… y para dormir tranquilo.
Ejemplo rápido:
– Vendes por 20.000 € y te cuesta producirlo 17.000 €.
– En teoría: 3.000 € de beneficio.
– Pero si el cliente te paga a 90 días y tus proveedores quieren cobrar hoy… adivina qué pasa con tu caja: no hay 3.000 € en tu cuenta.
Por eso, puedes tener beneficios y estar sin liquidez, o tener mucha liquidez y estar en pérdidas (si por ejemplo te entró un pago grande pero tu negocio no es rentable.
En términos financieros:
– Beneficio → Es el resultado económico obtenido en un periodo determinado, calculado como ingresos devengados menos gastos incurridos, independientemente de que hayan sido cobrados o pagados.
– Tesorería → Son los fondos líquidos disponibles (caja, bancos y equivalentes de efectivo). Representa la capacidad inmediata para afrontar sus obligaciones de pago.
Principales diferencias:
1. Momento de reconocimiento: el beneficio se reconoce cuando la operación ocurre, mientras que la tesorería refleja el momento real de cobro/pago.
2. Factores que influyen:
– Plazos de cobro y pago.
– Existencias en almacén.
– Inversiones y amortizaciones.
– Préstamos, dividendos y otros movimientos financieros.
Casos que pueden darse en tu empresa:
– Una empresa puede mostrar beneficios positivos y tener tesorería negativa si sus cobros son más lentos que sus pagos.
– Una empresa puede tener tesorería positiva y estar en pérdidas si dispone de entradas puntuales de efectivo (venta de activos, préstamos) pero su actividad principal no es rentable.
En resumen:
– Beneficio = foto contable de tu rentabilidad.
– Tesorería = nivel de oxígeno para sobrevivir día a día.
Y si quieres dormir tranquilo, necesitas que las dos estén sanas.
Desde VA Consultoría nos dedicamos a analizar los casos que se dan en tu empresa, con el objetivo tanto de mejorar la parte de rentabilidad como la parte de tesorería.
